用方差—协方差法计算VaR时，其基本假设之一是时间序列不相关。若某序列具有趋势特征，则真实VaR与采用方差—协方差法计算得到的VaR相比，( )。

查看本题答案

包含此试题的试卷

较大一样较小无法确定

较大一样较小无法确定

协方差与相关系数无关不相关和协方差为零是等价的协方差是相关系数的标准化协方差与相关系数的符号总是一正一负

较大一样较小无法确定

VaR模型可以反映任何置信水平的最大损失以历史模拟法来计算VaR的局限性是计算量大方差—协方差法计算VaR假设货币收益必须是正态分布的蒙特卡罗模拟法计算VaR的优势在于其能解决任何总体分布

如果协方差大于0，则相关系数一定大于0 相关系数为1时，表示一种证券报酬率的增长总是等于另一种证券报酬率的增长如果相关系数为0，则表示不相关，但并不表示组合不能分散任何风险证券与其自身的协方差就是其方差

方差一协方差法和历史模拟法历史模拟法和蒙特卡洛模拟法方差一协方差和蒙特卡洛模拟法方差一协方差、历史模拟法和蒙特卡洛模拟法

方差协方差法和历史模拟法历史模拟法和蒙特卡洛模拟法方差一协方差和蒙特卡洛模拟法方差协方差、历史模拟法和蒙特卡洛模拟法

一样无法确定较大较小

较大一样小于无法确定

较大一样较小无法确定