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大部分发达国家都采用这种模式 少数大公司在市场取得垄断地位 市场上大小公司并存 垄断公司之间、 垄断和非垄断公司之间、 非垄断公司之间存在激烈竞争
公司市场竞争力 持续合规状况 公司的财务状况 证券公司风险管理能力
净资本不低于12亿元 流动资产余额不低于流动负债余额(不包含客户交易结算资金和客户委托管理资金)的120% 除因证券公司发债提供的反担保外,对外担保及其他形式的或有负债之和不高于净资产的10% 净资产不低于净资本的70%
完全垄断型保险市场 寡头垄断型保险市场 完全竞争型保险市场 垄断竞争型保险市场
扩大公司潜在市场的规模 获得规模效应 通过位置优势而获取竞争优势 迫使当地政府同意提供公司所需要的特许或法律约束
完全竞争型保险市场 完全垄断型保险市场 垄断竞争型保险市场 寡头垄断型保险市场
暂停、限制其部分业务 直接撤销其介绍业务资格 责令限期整改,经限期整改仍不符合条件的,依法撤销其介绍业务资格 对其出具警示函
甲证券公司的全资期货公司 甲证券公司控股的期货公司 与甲公司属于同一机构控制的期货公司 与甲证券公司长期具有贸易往来的期货公司
我国商业银行拥有庞大的资金和丰富的托管经验及账户管理经验使其在基金托管、账户管理等方面具有比较强的竞争力 我国证券公司参与企业年金市场的竞争优势主要表现在投资优势方面,同时,证券公司在投行、经纪、理财等业务积累了长期、丰富的经验,在争取充当投资管理人方面有较强的竞争力 我国基金管理公司具有业务范围窄、发展历史较短、规模较小、市场影响力小等一系列劣势,但是其在参与企业年金基金管理投资管理人方面还是具有一定的竞争力 我国信托公司拥有政策优势,投资渠道优势,企业年金采用信托方式进行管理,受到信托法所规定的信托财产独立性制度的保护,这些使得信托公司在充当托管人、账户管理人方面具有一定竞争力