投资组合理论是由创立的-X题卡

詹森特雷诺夏普马科维茨

马柯维茨法玛萨缪尔森弗里德曼

投资组合中的资产多样化到一定程度后，唯一剩下的风险是系统风险在充分组合的情况下，单个资产的风险对于决策是没有用的，投资人关注的只是投资组合的风险当增加投资组合中资产的种类时，组合风险将不断降低，而收益仍然是个别资产的加权平均值在投资组合理论出现以后，风险是指投资组合收益的变动性

当增加投资组合中资产的种类时，组合风险将不断降低，而收益仍然是个别资产的加权二龙直投资组合中的资产多样化到一定程度后，唯一剩下的风险是系统风险在充分组合的情况下，单个资产的风险对于决策是没有用的，投资人关注的只是投资组合的风险在投资组合理论出现以后，风险是指投资组合收益的变动性

《投资组合理论》《现代投资组合》《投资组合》《投资组合选择》

以因素模型解释了资本资产的定价问题降低了构建有效投资组合的计算复杂性与所费时间确立了市场投资组合与有效边界的相对关系创立了以均值方差法为基础的投资组合理论

当增加投资组合中资产的种类时，组合风险将不断降低，而收益仍然是个别资产的加权平均值组合中的资产多样化到一定程度后，特殊风险可以被忽略，而只关心系统风险在充分组在投资组合理论出现后，风险是指投资组合收益的全部风险

威廉·夏普；投资者应当如何构建有效的证券组合并从中选出最优的证券组合威廉·夏普；有效市场上证券组合的价格是如何决定的哈里·马柯维茨；投资者应当如何构建有效的证券组合并从中选出最优的证券组合哈里·马柯维茨；有效市场上证券组合的价格是如何决定的

詹森特雷诺夏普马可维茨

20世纪40年代 20世纪50年代 20世纪60年代 20世纪70年代

威廉•夏普；投资者应当如何构建有效的证券组合并从中选出最优的证券组合威廉•夏普；有效市场上证券组合的价格是如何决定的哈里•马柯维茨；投资者应当如何构建有效的证券组合并从中选出最优的证券组合哈里•马柯维茨；有效市场上证券组合的价格是如何决定的

马科维茨的均值方差组合理论 CAPM APT B-S模型

1950 1951 1952 1953

投资组合理论是由( )创立的。